股票收益率等金融时间序列具有尖峰厚尾性,因而不适于用正态分布来描述。建立在极端事件风险的理论基础上,提出了由原始分布和尾分布组成的组合分布模型。并对深证成分A指的收益率进行了组合分布拟合。结果显示组合分布不仅比原始分布和正态分布在效率上有明显的提高,而且能较准确地估测股票的风险价值。
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